هل تجعل مدفوعات منزلك من الصعب تغطية فواتيرك الأخرى؟

هل تجعل مدفوعات منزلك من الصعب تغطية فواتيرك الأخرى؟

لذلك اشتريت للتو منزلًا جديدًا. أنت تستقر وتزين وتستمتع بامتيازات ملكية المنزل. ثم يتغير دخلك بشكل غير متوقع. فجأة ، تجد نفسك ليس لديك أموال إضافية لدفعها لحالات الطوارئ أو حتى ما يكفي من المال لتغطية نفقاتك والادخار للمستقبل لأن مدفوعات الرهن العقاري الخاصة بك كبيرة جدًا. فجأة ، أنت فقير في المنزل. 

لكن ماذا يعني أن تكون فقيرًا في المنزل؟ يقول الخبراء إن مدفوعات منزلك يجب أن تكون حوالي 25٪ من راتبك المستحق ، بينما يقول آخرون أنه يمكنك أن تصل إلى 30٪ إذا لم يكن لديك دين آخر مستحق ولم تكن تخطط للدخول في ديون. 

قد ينتهي بك الأمر إلى فقير في المنزل إذا تغيرت ظروفك بشكل غير متوقع ، وأصبحت مدفوعاتك نسبة مئوية أكبر بكثير من راتبك المنزلي ، مثل 50 أو 60٪. قد تكافح حتى لتسديد مدفوعاتك.

يمكن أن يحدث لأسباب عديدة. على سبيل المثال ، قد تقرر أنت وزوجك أن أحدكما سيترك وظيفته ليصبح أحد الوالدين في المنزل. أو ربما تفقد وظيفتك أو تضطر إلى التعامل مع مرض غير متوقع.

في كلتا الحالتين ، أن تكون فقيرًا في المنزل ليس أمرًا ممتعًا. إليك ما يجب أن تفعله إذا سألت نفسك أسئلة عن الرهن العقاري ووجدت نفسك فجأة مسكنًا. 

حدد السبب

أولاً ، يجب أن تفحص سبب كونك فقيرًا في المنزل. ربما كنت تحصل على راتب كبير عندما اشتريت منزلك ، لكن ذلك تغير منذ ذلك الحين. أو ربما تكون قد انتقلت من أسرة ذات دخلين إلى أسرة ذات دخل واحد. أو ربما كانت مدفوعات منزلك كبيرة جدًا منذ البداية ، ولم تفكر بشكل كامل في مقدار نفقاتك الشهرية الأخرى ، مما يجعلك مرهقًا جدًا من الناحية المالية. 

إذا كان لديك تبديل في صورتك المالية أو إذا أضفت نفقات مثل تكاليف الرعاية النهارية أو الفواتير الطبية أو النفقات الشهرية الأخرى ، فقد تبدأ في الاستياء من مدفوعات منزلك وتتمنى ألا تمتلك حتى منزلًا. 

هل هذا الوضع مؤقت؟

انظر إلى الموقف وحدد ما إذا كان مؤقتًا أم دائمًا. إذا كنت تعلم أن هذا الموقف سيستمر لمدة عامين أو ثلاثة أعوام فقط ، فقد تتمكن من السيطرة ، ولكن عليك أن تلتزم بعدم الإنفاق دون داع. حد الإنفاق هذا يعني عدم وجود إجازات أو كماليات أخرى.

إذا قررت أن وضعك سيستمر لأكثر من ثلاث سنوات ، فعليك التفكير في الخيارات. يمكن أن تمنعك مدفوعات الرهن العقاري الكبيرة جدًا من الوصول إلى أهداف مالية أخرى ، مثل الادخار للتقاعد أو إنشاء محفظة استثمارية. 

قدم تضحيات قصيرة المدى

إذا كنت تحب منزلك ، فقد تقرر أنك على استعداد لتقديم تضحيات للبقاء فيه وعدم البيع. قد تعني هذه التضحيات أنك ستتولى وظيفة إضافية ، أو تلتقط بعض الأعمال المستقلة ، أو تغير الوظائف أو الوظائف ، أو حتى تؤجر غرفة إضافية عبر خدمة تأجير مثل Airbnb. 

قد تسمح لك هذه التضحيات قصيرة الأجل بسداد ديونك الأخرى وبناء صندوق الطوارئ الخاص بك بحيث تكون مدفوعات منزلك أكثر سهولة. 

ضع في اعتبارك البيع

قد يكون من الصعب أن تقرر بيع منزل عملت بجد لتقليص حجمه أو الانتقال إلى حي أكثر تكلفة. ومع ذلك ، فإن القيام بذلك يمكن أن يسهل عليك القيام بالأشياء الأكثر أهمية بالنسبة لك. يمكن أن يساعدك أيضًا في بناء مستقبل مالي أفضل.  

إذا قررت أنك بحاجة إلى بيع المنزل والانتقال إلى شيء أكثر تكلفة أو حتى إيجار مؤقت ، فيجب عليك الاتصال بسمسار عقارات جيد وطرح منزلك في السوق في أقرب وقت ممكن. لا تريد الانتظار حتى يائسًا من البيع لأنك قد لا تتمكن من البيع لبضعة أشهر أو حتى سنة ، حسب السوق. قد لا تتمكن من الحصول على نفس القدر من المال من بيع المنزل إذا كنت ترغب بشدة في البيع بسرعة. 

تجنب التعويق

عند التعامل مع كونك فقيرًا في المنزل ، فأنت لا تريد أن تصل إلى نقطة التأخر في السداد أو ما هو أسوأ من ذلك ، وأن تواجه حبس الرهن ، لذا تأكد من اتخاذ إجراء قبل حدوث ذلك. 

بالإضافة إلى ذلك ، إذا كنت تحت الماء على الرهن العقاري ، فقد يكون اتخاذ هذا القرار أكثر صعوبة. إذا لم تتمكن من بيع منزلك مقابل ما تدين به على الرهن العقاري ، ففكر في التحدث إلى البنك الذي تتعامل معه حول البيع على المكشوف. البيع على المكشوف يعني أن البنك يوافق على قبول مبلغ للمنزل أقل مما تدين به على الرهن العقاري. لكن ضع في اعتبارك أن البيع على المكشوف لا يُمنح في كل منزل ، لذا تأكد من استكشاف ما إذا كنت مؤهلاً قبل متابعة هذا الخيار. 

فكر في الانتقال إلى منطقة أرخص

في العديد من مناطق البلاد ، يمكن أن تكون أسعار المساكن فلكية ، وقد يكون من الصعب للغاية شراء منزل. قد تحتوي أماكن أخرى على منازل بأسعار معقولة جدًا. 

قد يكون من الأفضل لك الحصول على وظيفة منخفضة الأجر في منطقة مختلفة لتتمكن من تحمل تكاليف الأشياء التي تريدها أكثر من غيرها. ضع في اعتبارك نمط الحياة الذي تريد أن تعيشه ، سواء كان ذلك امتلاك منزل ، أو السفر بشكل متكرر ، أو وجود ميزانية كبيرة للإنفاق التقديري ، ثم اضبط اختياراتك لجعل ذلك ممكنًا. 

على سبيل المثال ، قد يجعل المنزل باهظ الثمن من الصعب السفر ، في حين أن المنزل الأصغر سيجعل الأمر أسهل. إذا كنت ترغب في قضاء المزيد من الوقت مع عائلتك ووقت أقل في العمل ، فإن اختيار العيش في منطقة أقل تكلفة قد يجعل من السهل الوصول إلى هذه الأهداف. 

منع حدوث ذلك مرة أخرى

قبل شراء منزل آخر ، يجب أن تحدد ميزانية قبل البحث عن منزل ، وأن تقاوم الرغبة في تجاوز ذلك ، بغض النظر عن مدى حبك للمنزل.

نصائح أخرى

  • احتفظ بمدفوعاتك بنسبة 25٪ من راتبك المستحق ، واضبط الحد الأقصى لميزانيتك على 2.5 ضعف راتبك الحالي. 
  • لا تعتمد على ما يرغب البنك في إقراضك.
  • لا تخطط لزيادة الرواتب أيضًا. اشترِ المنزل الذي يمكنك تحمل تكاليفه الآن ، أو قد تجد نفسك مسكنًا فقيرًا على الطريق. 
  • يجب عليك أيضًا التأكد من اختيار الرهن العقاري المناسب بسعر فائدة ثابت لمنع زيادة مدفوعاتك. 

ما هو اكتتاب التأمين؟ التعريف والأمثلة

ما هو اكتتاب التأمين؟  التعريف والأمثلة

اكتتاب التأمين هو عملية تقييم مخاطر الشركة في التأمين على المنزل أو السيارة أو السائق أو صحة أو حياة الفرد. وهي تحدد ما إذا كان من المربح لشركة التأمين أن تغامر بتقديم تغطية تأمينية لفرد أو شركة.

بعد تحديد المخاطر التي تنطوي عليها ، يحدد المكتتب السعر ويحدد قسط التأمين الذي سيتم تحصيله مقابل تحمله.

ما هو اكتتاب التأمين؟

يجب أن يكون لدى شركة التأمين طريقة لتحديد مقدار المقامرة التي تخوضها من خلال توفير التغطية ، ومدى احتمالية حدوث خطأ ما يؤدي إلى دفع الشركة للمطالبة. على سبيل المثال ، يكاد يكون الدفع مضمونًا إذا طُلب من الشركة تأمين حياة مريض مصاب بسرطان عضال.

ملاحظة: لن تتحمل الشركة مخاطر إصدار سياسة إذا كانت احتمالات الحصول على تعويضات باهظة الثمن مرتفعة للغاية.

الوصول إلى استنتاج ما هي المخاطر المقبولة ينطوي على الاكتتاب ، وهي عملية معقدة للغاية تشمل البيانات والإحصاءات والمبادئ التوجيهية المقدمة من قبل الاكتواريين. تمكن هذه المعلومات شركات التأمين من توقع احتمالية حدوث معظم المخاطر وتحصيل أقساط التأمين وفقًا لذلك.  

كيف يعمل اكتتاب التأمين

وكلاء التأمين هم متخصصون في مجال التأمين مدربون يفهمون المخاطر وكيفية منعها. لديهم معرفة متخصصة في تقييم المخاطر ويستخدمون هذه المعرفة لتحديد ما إذا كانوا سيؤمنون شيئًا ما أو شخصًا ما ، وبأي تكلفة.

يراجع المكتتب جميع المعلومات التي يوفرها وكيلك ويقرر ما إذا كانت الشركة على استعداد للمقامرة عليك. يشمل منصب الوظيفة:

  • مراجعة معلومات محددة لتحديد المخاطر الفعلية
  • تحديد نوع تغطية البوليصة أو المخاطر التي توافق شركة التأمين على تأمينها وتحت أي شروط
  • من المحتمل تقييد أو تغيير التغطية بالتأييد
  • البحث عن حلول استباقية قد تقلل أو تقضي على مخاطر مطالبات التأمين المستقبلية
  • ربما تتفاوض مع وكيلك أو وسيطك لإيجاد طرق للتأمين عليك عندما لا تكون المشكلة واضحة تمامًا أو عندما تكون هناك مشكلات تأمين

ملاحظة: الكثير من عمليات الاكتتاب تتم بشكل آلي. قد يتم إدخال المعلومات في برامج الكمبيوتر في الحالات التي لا يكون فيها للموقف ظرفًا خاصًا ويلوح بعلم أحمر. تشبه البرامج نوع أنظمة التسعير التي قد تراها عندما تحصل على عرض أسعار تأمين عبر الإنترنت.

من المرجح أن يتدخل ضامن التأمين في الحالات التي يكون فيها التدخل أو التقييم الإضافي مطلوبًا ، مثل عندما يكون الفرد المؤمن عليه قد قدم مطالبات متعددة ، أو عند إصدار وثائق جديدة ، أو عندما تكون هناك مشكلات في الدفع مع المؤمن عليه.

عادة ما يقوم متعهدو التأمين بمراجعة السياسات والمعلومات المتعلقة بالمخاطر كلما بدا الموقف خارج القاعدة. لا يعني ذلك بالضرورة أن متعهد التأمين لن ينظر في قضيتك مرة أخرى لمجرد أنك تعاقدت بالفعل مع سياسة. يمكن أن يتدخل متعهد التأمين كلما حدث تغيير في شروط التأمين أو تغير جوهري في المخاطر. 

ملاحظة: سوف يقوم متعهد التأمين بمراجعة الموقف لتحديد ما إذا كانت الشركة مستعدة لمواصلة السياسة وفقًا لشروطها الحالية أو ما إذا كانت ستقدم شروطًا جديدة عندما يكون هناك تغيير في شروط التأمين. قد تتضمن شروط التأمين الجديدة تغطية مخفضة أو محدودة أو زيادة الخصومات. 

تحظر قوانين الولاية قرارات الاكتتاب بناءً على قضايا مثل العرق أو الدخل أو التعليم أو الحالة الاجتماعية أو العرق. تمنع بعض الولايات أيضًا شركة التأمين من رفض سياسة السيارات بناءً على درجة الائتمان أو التقارير فقط.

الوكلاء مقابل الوكلاء / السماسرة

وكيل أو سمسار يبيع بوالص التأمين. يحدد مكتتب التأمين ما إذا كان يجب على شركة التأمين أن تقوم ببيع تلك التغطية وستقوم بذلك. يجب على وكيلك أو سمسارك تقديم حقائق ومعلومات ثابتة من شأنها أن تقنع ضامن التأمين بأن المخاطرة التي تعرضها جيدة.

لا يتمتع وكلاء التأمين عادةً بسلطة اتخاذ القرار بما يتجاوز القواعد الأساسية المعطاة لهم في دليل الاكتتاب ، ولكن قد يرفض الوكيل التأمين عليك بناءً على معرفته بقرارات الاكتتاب المعتادة لشركة التأمين. لا يمكنهم اتخاذ ترتيبات خاصة لتقديم التأمين لك دون موافقة ضامن التأمين.

يقوم متعهد التأمين بحماية الشركة من خلال تطبيق قواعد الاكتتاب وتقييم المخاطر بناءً على هذا الفهم. لديهم القدرة على اتخاذ قرار يتجاوز الإرشادات الأساسية حول كيفية استجابة الشركة لفرصة المخاطرة. يمكنهم إجراء استثناءات أو تغيير الشروط لجعل الموقف أقل خطورة.

الوكلاء وكلاء التأمين أو الوسطاء
يوافق أو يرفض مخاطر إصدار سياسة بيع السياسات والتغطية للشركات والأفراد ، ولكن فقط بإذن من الضامن
يعمل لدى شركة التأمين يعمل لدى كل من شركة التأمين والمؤمن عليه

أمثلة على اكتتاب التأمين

أسهل طريقة لفهم متى يمكن أن يساعد مكتتب التأمين أو قد يغير قرارات شركة التأمين بشأن وثيقتك هي إلقاء نظرة على بعض الأمثلة.

عندما لا يتم احتلال المنزل

خذ بعين الاعتبار إليزابيث وجون اللذين اشتروا منزلًا جديدًا وقرروا بيع منزلهم القديم. كان سوق العقارات صعبًا في ذلك الوقت ولم يبيعوا منزلهم الأول بالسرعة التي كانوا يأملونها. انتهى بهم الأمر بالخروج قبل بيعها.

اتصلوا بوكيل التأمين لإعلامهم بأن المنزل القديم كان فارغًا. نصحهم وكيلهم بضرورة ملء استبيان الوظيفة الشاغرة وتقديم تفاصيل إضافية. يقوم المكتتب بعد ذلك بمراجعة المخاطر ويقرر ما إذا كان سيسمح بتصريح الوظيفة الشاغرة بالحفاظ على المنزل مؤمنًا.

عندما يحتاج المنزل إلى إصلاح

احتاج منزل إليزابيث وجون الجديد إلى الكثير من الإصلاحات. لا تؤمن شركة التأمين عادةً على منزل لا يحتوي على أسلاك كهربائية محدثة ، لكن جون وإليزابيث كانا عملاء لبضع سنوات ولم يتقدموا بأي مطالبات. كما قاموا بتأمين سيارتهم مع نفس الشركة. قرر وكيلهم إحالة قضيتهم إلى الاكتتاب.

وعد جون وإليزابيث بإصلاح الأسلاك الكهربائية في غضون 30 يومًا. قام قسم الاكتتاب بمراجعة ملفهم الشخصي وقرر أنهم مرتاحون لتحمل المخاطر. نصح وكيل التأمين الوكيل بأنه لن يقوم بإلغاء بوليصة التأمين على المنزل بسبب عدم وجود إصلاحات ، ولكن بدلاً من ذلك سيزيد المبلغ المقتطع مؤقتًا ويمنح جون وإليزابيث 30 يومًا لإنجاز العمل.

ملاحظة: يمكن أن تعود شروط البوليصة إلى مبلغ معقول أكثر للخصم بعد زيادة طفيفة عند استيفاء شروط معينة.

مطالبات تأمين السيارات المتعددة

قدمت ماري ثلاث مطالبات زجاجية في بوليصة التأمين على السيارات الخاصة بها في غضون خمس سنوات ولكن لديها سجل قيادة مثالي بخلاف ذلك. تريد شركة التأمين الاستمرار في تأمينها ، لكن عليها أن تفعل شيئًا لجعل المخاطرة مربحة مرة أخرى. لقد دفعت 1400 دولار من المطالبات الزجاجية ، لكن ماري تدفع 300 دولار فقط في السنة لتغطية الزجاج ، ولديها 100 دولار قابلة للخصم.

يراجع الضامن الملف ويقرر تقديم شروط جديدة لمريم عند تجديدها. توافق الشركة على تقديم تغطية كاملة لها ولكنها ستزيد من نسبة التحمل إلى 500 دولار. بدلاً من ذلك ، يعرضون تجديد الوثيقة بتغطية زجاجية محدودة. هذه هي طريقة الوكيل لتقليل المخاطر مع الاستمرار في تزويد ماري بالتغطية الأخرى التي تحتاجها ، مثل المسؤولية والاصطدام.

الماخذ الرئيسية

  • اكتتاب التأمين هو تقييم لمدى خطورة قيام شركة التأمين بإصدار التغطية لفرد أو شركة معينة بالنظر إلى الظروف الفريدة لذلك الفرد أو الشركة.
  • تقيس العملية مدى احتمالية قيام المؤمن عليه بتقديم مطالبة مكلفة وما إذا كانت شركة التأمين ستخسر المال عن طريق إصدار الوثيقة.
  • يعمل كل من وكلاء التأمين والوكلاء والوسطاء في شركة التأمين ، ولكن على الوكيل أو السمسار أيضًا واجب خدمة مصالح المؤمن عليه. 

ما هي أقساط التأمين؟ التعريف والأمثلة

ما هي أقساط التأمين؟  التعريف والأمثلة

بعبارات أبسط ، يتم تعريف قسط التأمين على أنه مبلغ المال الذي ستفرضه شركة التأمين عليك مقابل بوليصة التأمين التي تشتريها. قسط التأمين هو تكلفة التأمين الخاص بك.

فيما يلي الأساسيات لمساعدتك على فهم ما هو قسط التأمين وكيف يعمل.

ما هو قسط التأمين؟

يعلم الجميع أن التأمين يكلف مالًا ، ولكن المصطلح الذي غالبًا ما يكون جديدًا عندما تبدأ في شراء التأمين لأول مرة هو “قسط”. عادةً ما يكون القسط هو المبلغ الذي يدفعه شخص (أو شركة) للبوالص التي توفر تغطية تأمين على السيارات أو المنزل أو الرعاية الصحية أو التأمين على الحياة.

كيف تعمل أقساط التأمين

عادةً ما يكون لأقساط التأمين حساب أساسي ، وبعد ذلك بناءً على معلوماتك الشخصية وموقعك ومعلومات أخرى ، ستحصل على خصومات تضاف إلى القسط الأساسي الذي يقلل من التكلفة.

من أجل الحصول على أسعار مفضلة ، أو أقساط تأمين أكثر تنافسية أو أرخص ، يتم استخدام معلومات إضافية. نحدد هذه العوامل بمزيد من التفصيل في القسم الخاص بالعوامل الأربعة التي تحدد قسط التأمين أدناه. 

يتم دفع قسط التأمين أحيانًا على أساس سنوي أو نصف سنوي أو شهري. إذا قررت شركة التأمين أنها تريد قسط التأمين مقدمًا ، فقد تطلب ذلك أيضًا. هذا هو الحال غالبًا عندما يكون الشخص قد تم إلغاء بوليصة التأمين الخاصة به بسبب عدم الدفع في الماضي.

القسط هو أساس “دفعة التأمين” الخاصة بك. قد يُعتبر قسط التأمين دخلاً خاضعًا للضريبة بالنسبة لك في حالات معينة (على سبيل المثال ، تغطية التأمين الجماعي على الحياة الذي يتجاوز 50000 دولار ويتحمله صاحب العمل بشكل مباشر أو غير مباشر). بالإضافة إلى ذلك ، يمكن إضافة رسوم الخدمة إليها اعتمادًا على قوانين التأمين المحلية ومقدم العقد الخاص بك. يمكن أن تزودك إرشادات الرابطة الوطنية لمفوضي التأمين أو مكتب مفوضي التأمين بالولاية بمزيد من المعلومات حول اللوائح المحلية الخاصة بك إذا كنت تشك في الرسوم أو الرسوم على قسطك.

أي رسوم إضافية ، مثل رسوم الإصدار أو رسوم الخدمات الأخرى ، لا تعتبر أقساط وسيتم تفصيلها بشكل منفصل في قسط التأمين أو بيان الحساب الخاص بك.

كم هو قسط التأمين؟

يختلف قسط التأمين اعتمادًا على نوع التغطية التي تبحث عنها ، بالإضافة إلى المخاطر.

هذا هو السبب في أنه من الجيد دائمًا التسوق من أجل التأمين أو العمل مع أخصائي تأمين يمكنه التسوق من أجلك مع العديد من شركات التأمين.

عندما يتسوق الناس للحصول على التأمين ، قد يجدون أقساطًا مختلفة يتم تحصيلها مقابل تكلفة التأمين مع شركات تأمين مختلفة ويوفرون الكثير من المال على أقساط التأمين ، فقط من خلال إيجاد شركة أكثر اهتمامًا بـ “كتابة المخاطر”.

ما العوامل التي تحدد قسط التأمين؟

عادة ما يتم تحديد قسط التأمين من خلال أربعة عوامل رئيسية:

1. نوع التغطية

تقدم شركات التأمين خيارات مختلفة عند شراء بوليصة تأمين. كلما زادت التغطية التي تحصل عليها ، أو التغطية الشاملة التي تختارها ، قد يرتفع قسط التأمين الخاص بك.

على سبيل المثال ، عند النظر إلى أقساط التأمين على المنزل ، إذا قمت بشراء بوليصة تأمين على المنزل للتأمين ضد الأخطار المفتوحة أو تغطية جميع المخاطر ، فستكون أكثر تكلفة من بوليصة تأمين على المنزل محددة المخاطر تغطي الأساسيات فقط.

2. مقدار التغطية وتكلفة قسط التأمين الخاص بك

سواء كنت تشتري تأمينًا على الحياة أو تأمينًا على السيارة أو تأمينًا صحيًا أو أي تأمين آخر ، فستدفع دائمًا المزيد من الأقساط (المزيد من المال) مقابل مبالغ أكبر من التغطية.

يمكن أن يعمل هذا بطريقتين ، الطريقة الأولى واضحة جدًا ، والطريقة الثانية أكثر تعقيدًا بعض الشيء ، ولكنها طريقة جيدة للادخار في أقساط التأمين الخاصة بك:

  • يمكن تغيير مقدار التغطية الخاصة بك بقيمة الدولار التي تريدها على كل ما تقوم بتأمينه. على سبيل المثال ، سيكون التأمين على منزل بمبلغ 250.000 دولار مختلفًا عن تأمين منزل بمبلغ 500.000 دولار. إنه أمر واضح ومباشر: فكلما زادت قيمة الدولار التي تريد تأمينها ، زادت تكلفة قسط التأمين
  • يمكنك دفع نقود أقل لنفس مبلغ التغطية إذا اتخذت سياسة ذات خصم أعلى. على سبيل المثال ، في التأمين على المنزل ، يمكنك توفير ما يصل إلى 25٪ عن طريق زيادة المبلغ المقتطع من 500 دولار إلى 1000 دولار. في حالة التأمين الصحي أو السياسات الصحية التكميلية ، لا يمكنك فقط الحصول على خصومات أعلى ، ولكن يمكنك الاطلاع على السياسات ذات الخيارات المختلفة مثل المدفوعات المشتركة الأعلى أو فترات الانتظار الطويلة. 

3. المعلومات الشخصية لمقدم طلب وثيقة التأمين

يتم استخدام تاريخ التأمين الخاص بك ، والمكان الذي تعيش فيه ، وعوامل أخرى من حياتك كجزء من الحساب لتحديد قسط التأمين الذي سيتم تحصيله. ستستخدم كل شركة تأمين معايير تصنيف مختلفة.

تستخدم بعض الشركات درجات التأمين التي يمكن تحديدها من خلال العديد من العوامل الشخصية ، من التصنيف الائتماني إلى تكرار حوادث السيارات أو سجل المطالبات الشخصية وحتى المهنة. غالبًا ما تُترجم هذه العوامل إلى خصومات على قسط بوليصة التأمين.

بالنسبة للتأمين على الحياة ، سيتم استخدام عوامل الخطر الأخرى الخاصة بالشخص المؤمن عليه أيضًا ، ويمكن أن تشمل هذه العوامل العمر والحالات الصحية.

تستهدف شركات التأمين عملاء مستهدفين ، تمامًا مثل أي عمل تجاري. من أجل أن تكون قادرة على المنافسة ، ستحدد شركات التأمين ملف تعريف العملاء الذين يرغبون في جذبهم وإنشاء برامج أو خصومات للمساعدة في جذب عملائهم المستهدفين.

على سبيل المثال ، قد تقرر إحدى شركات التأمين أنها ترغب في جذب كبار السن أو المتقاعدين كعملاء ، بينما تقوم شركة أخرى بتسعير أقساطها لجذب العائلات الشابة أو جيل الألفية.

4. المنافسة في صناعة التأمين والمجال المستهدف

إذا قررت شركة التأمين أنها تريد السعي بقوة في قطاع من السوق ، فقد تحيد الأسعار لجذب أعمال جديدة. هذا جانب مثير للاهتمام من أقساط التأمين لأنه قد يغير الأسعار بشكل جذري على أساس مؤقت ، أو على أساس دائم إذا حققت شركة التأمين نجاحًا وحصلت على نتائج جيدة في السوق. 

من الذي يقرر قسط التأمين؟

كل شركة تأمين لديها أشخاص يعملون في مجالات مختلفة لتقييم المخاطر.

يعمل الاكتواريون ، على سبيل المثال ، في شركة تأمين لتحديد:

  • احتمال وجود مخاطر ومخاطر
  • التكاليف المرتبطة بحدث كارثة أو مطالبة ، ومن ثم يتعين على الخبراء الاكتواريين إنشاء توقعات وإرشادات بناءً على هذه المعلومات

باستخدام الحسابات ، يحدد الخبراء الاكتواريون مقدار التكلفة التي سيتم تضمينها في دفع المطالبات وكذلك مقدار الأموال التي يجب أن تجمعها شركة التأمين من أجل التأكد من أنهم يجنون ما يكفي من المال لدفع المطالبات المحتملة وكسب المال أيضًا.

تساعد المعلومات من الاكتواريين في تشكيل الاكتتاب. يتم إعطاء شركات التأمين إرشادات لضمان المخاطر ، وجزء من هذا هو تحديد قسط التأمين.

تقرر شركة التأمين مقدار الأموال التي ستتحملها مقابل عقد التأمين الذي تبيعه لك.  

ماذا تفعل شركة التأمين بأقساط التأمين؟

يتعين على شركة التأمين جمع أقساط التأمين من الكثيرين والتأكد من توفير ما يكفي من تلك الأموال في الأصول السائلة لتتمكن من دفع مطالبات القلة.

ستأخذ شركة التأمين قسطك وتضعه جانبًا ، مما يسمح لها بالنمو في كل عام ليس لديك مطالبة. إذا جمعت شركة التأمين أموالًا أكثر مما تدفعه في تكاليف المطالبات والتكاليف التشغيلية والنفقات الأخرى ، فستكون مربحة.

لماذا تتغير أقساط التأمين؟

في السنوات الربحية ، قد لا تحتاج شركة التأمين إلى زيادة أقساط التأمين. في السنوات الأقل ربحية ، إذا تكبدت شركة التأمين مطالبات وخسائر أكثر مما كان متوقعًا ، فقد تضطر إلى مراجعة هيكل أقساط التأمين وإعادة تقييم عوامل الخطر فيما تقوم بتأمينه. في مثل هذه الحالات ، قد ترتفع الأقساط.

أمثلة على تعديلات أقساط التأمين وزيادة المعدلات

هل سبق لك أن تحدثت مع صديق مؤمن عليه في إحدى شركات التأمين وسمعته يقول ما هي الأسعار الرائعة التي لديهم ، ثم قارنتها بتجربتك الخاصة مع أسعار نفس الشركة ، وهل كانت مختلفة تمامًا؟

يمكن أن يحدث هذا بناءً على عوامل شخصية مختلفة أو خصومات أو عوامل الموقع ، بالإضافة إلى المنافسة أو تجربة الخسارة لشركة التأمين.

على سبيل المثال ، إذا قام الخبراء الاكتواريون في شركة التأمين بمراجعة منطقة معينة لمدة عام واحد وحددوا أن لديها عامل مخاطر منخفض ولا يتقاضون سوى أقساط قليلة جدًا في ذلك العام ، ولكنهم بحلول نهاية العام يرون ارتفاعًا في الجريمة ، وكارثة كبرى ، الخسائر الكبيرة ، أو مدفوعات المطالبات ، ستجعلهم يراجعون نتائجهم ويغيروا الأقساط التي يفرضونها على تلك المنطقة في العام الجديد.

ستشهد هذه المنطقة بعد ذلك زيادة في الأسعار نتيجة لذلك. يتعين على شركة التأمين القيام بذلك حتى تتمكن من البقاء في العمل. يمكن للأشخاص في تلك المنطقة التسوق والذهاب إلى مكان آخر.

بتسعير الأقساط في تلك المنطقة أعلى من ذي قبل ، يمكن للأشخاص تغيير شركة التأمين الخاصة بهم. نظرًا لأن شركة التأمين تخسر العملاء في تلك المنطقة الذين لا يرغبون في دفع الأقساط التي يرغبون في تحصيلها مقابل ما حددوه على أنه خطر ، فمن المحتمل أن تنخفض نسب الربح أو الخسارة لشركة التأمين.

تسمح المطالبات الأقل ورسوم الأقساط المناسبة للمخاطر لشركة التأمين بالحفاظ على تكاليف معقولة لعملائها المستهدفين.

كيفية الحصول على أقل قسط تأمين

تكمن الحيلة في الحصول على أقل قسط تأمين في العثور على شركة التأمين الأكثر اهتمامًا بتأمينك.

عندما ترتفع أسعار شركة التأمين بشكل مفاجئ ، يجدر بك أن تسأل ممثلك عما إذا كان هناك أي شيء يمكن فعله لتقليل قسط التأمين.

إذا كانت شركة التأمين غير راغبة في تغيير قسط التأمين الذي تفرضه عليك ، فإن التسوق حولك قد يجد لك سعرًا أفضل. سوف يمنحك التسوق أيضًا فهمًا أفضل لمتوسط ​​تكلفة التأمين لمخاطرك.

إن مطالبة ممثل التأمين الخاص بك أو أخصائي التأمين بشرح أسباب زيادة قسط التأمين الخاص بك أو ما إذا كانت هناك أي فرص للحصول على خصومات أو تقليل تكاليف أقساط التأمين سيساعدك أيضًا على فهم ما إذا كنت في وضع يسمح لك بالحصول على سعر أفضل وكيفية القيام بذلك وبالتالي. 

الماخذ الرئيسية

  • قسط التأمين هو المبلغ المدفوع لشركة التأمين مقابل بوليصة التأمين التي تشتريها.
  • يتم استخدام سجل التأمين الخاص بك ، والمكان الذي تعيش فيه ، وعوامل أخرى كجزء من الحساب لتحديد سعر قسط التأمين.
  • ستختلف أقساط التأمين حسب نوع التغطية التي تبحث عنها.
  • يتطلب الحصول على سعر جيد لقسط التأمين الخاص بك أن تتسوق من أجل شركة تأمين مهتمة بتغطيتك.

كم من المال تحتاج للتقاعد بشكل مريح؟

كم من المال تحتاج للتقاعد بشكل مريح؟

التقاعد هو هدف يشترك فيه جميع العاملين ، لكن التوقيت يختلف بشكل كبير من شخص لآخر. العامل الأكبر في قرار معظم الناس بشأن موعد التقاعد هو الأموال التي ادخروها في صندوق التقاعد. تقاعد مبكرًا جدًا ، دون توفير أموال كافية ، وقد تضطر إلى العودة إلى العمل أو خفض مستوى معيشتك.

لذا ، عندما يتعلق الأمر بمدخرات التقاعد ، ما هو المبلغ الكافي؟ قد لا تكون هناك إجابة نهائية ، لكن تحليل بعض الأرقام يمكن أن يمنحك فكرة الملعب. فيما يلي بعض الإرشادات التي يمكن أن تساعد في تشكيل تخطيطك للتقاعد.

قواعد متضاربة في الإبهام

بشكل عام ، هناك قاعدتان أساسيتان يمكن للناس استخدامهما لوضع أهداف تقاعد تقريبية.

على أساس الدخل

تشير إحدى هذه القواعد إلى أنك بحاجة إلى ادخار ما يكفي من المال للعيش على 75٪ إلى 85٪ من دخلك قبل التقاعد. إذا حصلت أنت وزوجك معًا على 100000 دولار ، على سبيل المثال ، يجب أن يخطط كلاكما لتوفير ما يكفي من المال للحصول على ما بين 75000 دولار و 85000 دولار سنويًا في التقاعد.

على أساس المصروفات

القاعدة الثانية من الإبهام يشير إلى أن ذ لدينا النفقات ، وليس الدخل الخاص بك، يجب توجيه التخطيط للتقاعد الخاص بك. بدلاً من تحديد رقم يتوافق مع راتبك الحالي ، تتطلب منك هذه الإستراتيجية معرفة مقدار الأموال التي تريد العيش بها كل عام أثناء التقاعد ، ثم الضرب في 25. هذا هو المبلغ الذي ستحتاج إلى توفيره.

على سبيل المثال ، إذا قررت أنت وزوجتك استكمال دخل الضمان الاجتماعي بمبلغ إضافي قدره 40 ألف دولار من مدخراتك كل عام ، فستحتاج إلى محفظة بقيمة مليون دولار عند التقاعد. إذا كنت أنت وزوجك ترغبان في سحب 80000 دولار سنويًا ، فستحتاجين إلى مليوني دولار.

أسئلة للمساعدة في حساب النفقات الخاصة بك

في حين أن القاعدة الأساسية الأولى مباشرة إلى حد ما – فقط خذ راتبك الحالي واحسب النسبة المئوية – فإن القاعدة الثانية تتطلب المزيد من العمل من جانبك. لكي يكون هدف التقاعد مفيدًا ، يجب أن تقدر بدقة مقدار المال الذي ستحتاجه كل عام لتغطية نفقات معيشتك عند التقاعد.

للبدء ، انظر إلى ميزانيتك الحالية. قد لا تعكس نفقاتك في التقاعد نفقاتك الحالية بالضبط ، لكنها ستمنحك نقطة انطلاق جيدة لتقديراتك. لجعلها أكثر دقة ، قسّم ميزانيتك حسب الفئة ، وفكر في كيفية تأثر هذه الفئات بنمط حياتك التقاعدية.

بمجرد أن تعرف ميزانيتك الحالية ، اسأل نفسك الأسئلة التالية.

هل سيعتمد أطفالك على دعمك المالي بعد التقاعد؟

ضع في اعتبارك تكلفة إرسال الأطفال إلى الكلية وربما دعمهم من خلال المدرسة العليا. ضع في اعتبارك ما إذا كان من المحتمل أن يطلبوا اقتراض المال لشراء سيارة أو منزل أو خاتم خطوبة. هل تخطط لدفع ثمن زفافهم؟ يمكن أن تضيف هذه إلى نفقات التقاعد الخاصة بك.

نصيحة: قم بإطفاء النفقات لمرة واحدة. إذا كنت تخطط لدفع 20000 دولار أمريكي لحضور حفل زفاف طفلك ، على سبيل المثال ، افترض أن تكاليف التقاعد السنوية الخاصة بك ستكون ، في المتوسط ​​، 2000 دولار أمريكي أعلى من فواتيرك الحالية.

هل أنت وزوجك بصحة جيدة؟

هل لديك تاريخ عائلي من الحالات الطبية الرئيسية التي قد تكون باهظة الثمن؟ يتعامل برنامج Medicare مع بعض التكاليف ، لكن العديد من كبار السن سيدفعون من جيوبهم بعض النفقات.

هناك أيضًا تكاليف طبية “غير مباشرة” ، مثل تعديل منزلك ليكون ملائمًا لمستخدمي الكراسي المتحركة ، الأمر الذي قد يكلف ثروة. وفقًا لبحث Fidelity ، فإن الزوجين البالغ من العمر 65 عامًا والمتقاعدين في عام 2019 سينفقان 285000 دولار على تكاليف الرعاية الصحية طوال فترة تقاعدهما ، وذلك بافتراض أن الزوجين مشمولان بالرعاية الطبية.

هل لديك ديون؟

ستؤثر ديون بطاقات الائتمان وقروض السيارات وقروض الطلاب على ميزانيتك. قم بتقييم أرصدة الديون الخاصة بك وأسعار الفائدة المقابلة لها ، ثم استخدم ذلك لتقدير جدولك الزمني لسداد الديون وكيف سيؤثر ذلك على ميزانية التقاعد السنوية الخاصة بك

هل سيكون لديك رهن عقاري؟

أثناء احتساب دينك ، لا تنسَ أمر الرهن العقاري. يعد تحديد المدة التي ستدفع فيها قرضًا عقاريًا عاملاً رئيسيًا في إعداد الميزانية لتقاعدك.

ما هي تكاليف منزلك؟

حتى إذا كنت قد سددت رهنك العقاري ، فستظل لديك تكاليف مستمرة مرتبطة بملكية المنزل. انظر إلى معدل ضريبة الممتلكات الخاصة بك وحساب تلك التكاليف السنوية. التأمين على أصحاب المنازل هو تكلفة أخرى مستمرة يجب أن تضعها في الميزانية.

هل ستهتم بوالديك؟

هل لديك أنت أو زوجتك آباء مسنون؟ قد يحتاجون إلى مساعدة مادية أو مادية في سن الشيخوخة ، لذلك يجب أن تستعد لتلبية تلك الاحتياجات.

هل ستهتم بأي من أفراد الأسرة الآخرين؟

إذا كنت تتوقع الحاجة إلى مساعدة الأشقاء أو أبناء العم أو أي فرد آخر من أفراد الأسرة ، فيجب عليك وضع ميزانية لتلك التكاليف.

احسب دخل التقاعد

سيساعدك فهم مصادر دخل التقاعد على تقدير مقدار المدخرات التي ستحتاجها للحفاظ على مستوى معيشتك في التقاعد بشكل أفضل.

ملاحظة: سيتم خصم دخل التقاعد الخاص بك من نفقاتك أثناء التخطيط لميزانية التقاعد الخاصة بك. يشمل هذا الدخل مزايا الضمان الاجتماعي ومدفوعات التقاعد وأي دخل من تأجير العقارات أو الإتاوات أو المعاشات السنوية.

في عام 2019 ، تلقى أقل من ثلث الأمريكيين الذين بلغوا من العمر 65 عامًا أو أكثر أموالًا من خطة مدخرات التقاعد أو التقاعد. إذا كانت وظيفتك تقدم خطة معاشات تقاعدية ، فاطلب من صاحب العمل الحصول على تفاصيل حول المبلغ الذي ستحصل عليه. قسم الموارد البشرية هو أفضل مكان لبدء السؤال.

يرسل الضمان الاجتماعي نموذجًا بالبريد إلى الأمريكيين الذين تبلغ أعمارهم 60 عامًا أو أكبر مرة واحدة سنويًا ، لإبلاغهم بمدى استحقاقهم للتقاعد ، بناءً على المساهمات الحالية. الرجوع إلى هذا النموذج للعثور على دفعتك المتوقعة. إذا لم تتمكن من العثور على النموذج ، فاستخدم المقدّر على موقع الضمان الاجتماعي الرسمي.

الخط السفلي

ليس هناك بديل لتوظيف مخطط مالي يمكنه إلقاء نظرة فاحصة على وضعك الفريد والتخطيط وفقًا لذلك. ومع ذلك ، فإن استخدام قاعدة عامة يمكن أن يمنحك هدفًا عمليًا يمكنك العمل من أجله وأنت تقترب من سنواتك الذهبية. يمكنك أن تبني أهداف الملعب هذه على أساس دخلك الحالي أو نفقاتك المتوقعة. المهم هو أن تبدأ في التخطيط والادخار جيدًا قبل أن تأمل في ترك القوى العاملة إلى الأبد.

أنواع المخاطر الرئيسية لمستثمري الأسهم

أنواع المخاطر الرئيسية لمستثمري الأسهم

الاستثمار ، بشكل عام ، يأتي مع المخاطر ، ولكن اختيارات الاستثمار المدروسة التي تلبي أهدافك وملف المخاطر الخاص بك تبقي مخاطر الأسهم والسندات عند مستوى مقبول ومع ذلك ، فإن المخاطر الأخرى التي لا يمكنك التحكم فيها متأصلة في الاستثمار. تؤثر معظم هذه المخاطر على السوق أو الاقتصاد وتتطلب من المستثمرين تعديل المحافظ أو تجاوز العاصفة.

فيما يلي أربعة أنواع رئيسية من المخاطر التي يواجهها المستثمرون ، إلى جانب بعض الاستراتيجيات للتعامل مع المشكلات التي تسببها هذه التحولات السوقية والاقتصادية.

المخاطر الاقتصادية

أحد أكثر مخاطر الاستثمار وضوحًا هو أن الاقتصاد يمكن أن يسوء في أي لحظة. في أعقاب انهيار السوق في عام 2000 والهجمات الإرهابية في 11 سبتمبر 2001 ، استقر الاقتصاد في موجة عصيبة ، وشهدت مجموعة من العوامل خسارة مؤشرات السوق لنسب مئوية كبيرة. استغرق الأمر سنوات للعودة إلى مستويات قريبة من علامات ما قبل 11 سبتمبر ، فقط لتراجع القاع مرة أخرى في الأزمة المالية لعام 2008.

بالنسبة للمستثمرين الشباب ، فإن أفضل استراتيجية غالبًا هي الاحتماء والخروج من هذه الانكماشات. إذا كان بإمكانك زيادة مركزك في الشركات القوية الجيدة ، فإن هذه الانخفاضات عادة ما تكون أوقاتًا جيدة للقيام بذلك. يمكن أن تكون الأسهم الأجنبية نقطة مضيئة عندما تكون السوق المحلية في مكبات ، وبفضل العولمة ، تكسب بعض الشركات الأمريكية غالبية أرباحها في الخارج. ومع ذلك ، في حالة انهيار مثل الأزمة المالية لعام 2008 ، قد لا توجد أماكن آمنة حقًا يمكن الرجوع إليها. 

المستثمرون الأكبر سنًا هم في مأزق أشد. إذا كنت في أوشكت التقاعد ، فقد يكون الانكماش الكبير في سوق الأسهم مدمرًا إذا لم تقم بتحويل الأصول المهمة إلى السندات أو الأوراق المالية ذات الدخل الثابت. هذا هو السبب في أن التنويع في محفظتك أمر ضروري.

مخاطر التضخم

التضخم هو الضريبة المفروضة على الجميع ، وإذا كان مرتفعًا جدًا ، فيمكنه تدمير القيمة وخلق حالات ركود. على الرغم من أننا نعتقد أن التضخم تحت سيطرتنا ، إلا أن علاج ارتفاع أسعار الفائدة قد يكون ، في مرحلة ما ، بنفس سوء المشكلة. مع الاقتراض الحكومي الهائل لتمويل حزم التحفيز ، فإن الأمر مجرد مسألة وقت قبل أن يعود التضخم.

تراجع المستثمرون تاريخيًا إلى الأصول الصعبة ، مثل العقارات والمعادن النفيسة ، وخاصة الذهب ، في أوقات التضخم ، لأنهم على الأرجح سيصمدون أمام التغيير. التضخم يضر المستثمرين على الدخل الثابت أكثر من غيره لأنه يضعف قيمة تدفق الدخل. تعد الأسهم أفضل حماية ضد التضخم حيث يمكن للشركات تعديل الأسعار وفقًا لمعدل التضخم. قد يعني الركود العالمي أن الأسهم ستكافح لفترة طويلة من الوقت قبل أن يصبح الاقتصاد قويًا بما يكفي لتحمل أسعار أعلى.

إنه ليس حلاً مثاليًا ، ولكن لهذا السبب يجب على المستثمرين المتقاعدين الاحتفاظ ببعض أصولهم في الأسهم.

مخاطر القيمة السوقية

تشير مخاطر القيمة السوقية إلى ما يحدث عندما ينقلب السوق ضد استثمارك أو يتجاهله. يحدث ذلك عندما تنطلق السوق مطاردة “الشيء الساخن التالي” وتترك العديد من الشركات الجيدة ، ولكن غير المثيرة وراءها. يحدث هذا أيضًا عندما ينهار السوق لأن الأسهم الجيدة ، وكذلك الأسهم السيئة ، تعاني مع هروب المستثمرين من السوق.

يجد بعض المستثمرين هذا أمرًا جيدًا ويعتبرونه فرصة لتحميل مخزون كبير في وقت لا يقوم فيه السوق بالمزايدة على السعر. من ناحية أخرى ، فإنه لا يعزز قضيتك أن تراقب خط استثماراتك شهرًا بعد شهر بينما ترتفع أجزاء أخرى من السوق.

لا تتورط في كل استثماراتك في قطاع واحد من الاقتصاد. من خلال توزيع استثماراتك عبر عدة قطاعات ، يكون لديك فرصة أفضل للمشاركة في نمو بعض أسهمك في أي وقت.

خطر التحفظ أكثر من اللازم

لا حرج في أن تكون مستثمرًا محافظًا أو حريصًا. ومع ذلك ، إذا لم تخاطر مطلقًا ، فقد يكون من الصعب الوصول إلى أهدافك المالية. قد تضطر إلى تمويل 15-20 عامًا من التقاعد باستخدام بيضة العش ، وقد لا يؤدي الاحتفاظ بكل ذلك في أدوات الادخار منخفضة الفائدة إلى إنجاز المهمة. يجب أن يكون المستثمرون الأصغر سنًا أكثر جرأة في التعامل مع محافظهم ، لأن لديهم الوقت للارتداد إذا تحول السوق إلى حالة سيئة.

فوائد امتلاك أسهم Blue Chip

فوائد امتلاك أسهم Blue Chip

قد يكون الاستثمار في الأسهم القيادية معروفًا بكونه مملًا وقويًا وربما قديمًا بعض الشيء. ومع ذلك ، فليس من قبيل المصادفة أنهم يفضلون بشكل كبير من قبل المستثمرين الأثرياء والمؤسسات المالية القوية. قد يرغب أي شخص يتمتع بالفطرة السليمة في الحصول على حصة في أعمال لا يفهمها فقط ولكن لديها سجل واضح من الربحية الفائقة عبر الأجيال ، ومن المؤكد أن الأسهم الممتازة تناسب الوصف. عند قياسها على مدى فترات طويلة ، سكت الأسهم الممتازة الأموال لأصحابها من الحكمة بما يكفي للتشبث بهم بإصرار خلال السراء والضراء ، الأوقات الجيدة والأوقات السيئة ، الحرب والسلام ، التضخم والانكماش. 

وليس الأمر كما لو كانوا مجهولين. هم في كل مكان. بديهي. غالبًا ما تمثل الأسهم القيادية الشركات المقيمة في قلب الأعمال الأمريكية والعالمية ؛ الشركات التي تفتخر بماضيها غني بالألوان مثل أي رواية ومتشابكة مع السياسة والتاريخ. تتخلل منتجاتهم وخدماتهم كل جانب من جوانب حياتنا تقريبًا. 

كيف يمكن إذن أن تكون الأسهم القيادية هي السائدة منذ فترة طويلة في المحافظ الاستثمارية للمتقاعدين والمؤسسات غير الهادفة للربح ، وكذلك أعضاء أعلى 1٪ والطبقة الرأسمالية ، بينما يتم تجاهلها بالكامل تقريبًا من قبل الأصغر والأفقر المستثمرين؟ يعطينا هذا اللغز لمحة عن مشكلة إدارة الاستثمار كما هي وتتطلب بعض النقاش حول الاقتصاد السلوكي. لا تنتمي الأسهم القيادية حصريًا إلى عالم الأرامل وشركات التأمين ، وهذا هو السبب. 

ما هو سهم Blue Chip؟

الأسهم الممتازة هي اسم مستعار يُعطى للأسهم العادية لشركة لها العديد من الخصائص الكمية والنوعية. يأتي مصطلح “الأسهم الزرقاء” من لعبة الورق ، البوكر ، حيث يكون اللون الأزرق هو أعلى وأعلى قيمة في اللعب.

لا يوجد اتفاق عالمي على ما يشكل ، على وجه التحديد ، سهمًا ممتازًا ، وهناك دائمًا استثناءات فردية لقاعدة واحدة أو أكثر ، ولكن بصفة عامة ، الأسهم / الشركات الممتازة:

  • أن يكون لديك سجل ثابت من قوة الكسب المستقرة على مدى عدة عقود.
  • تمتع بسجل طويل بنفس القدر من مدفوعات الأرباح المتواصلة للمساهمين العاديين.
  • كافئ المساهمين من خلال زيادة أرباح الأسهم بمعدل يساوي أو يزيد بشكل كبير عن معدل التضخم بحيث يزداد دخل المالك كل اثني عشر شهرًا على الأقل حتى لو لم يشتري أبدًا سهمًا آخر.
  • تمتع بعوائد عالية على رأس المال ، لا سيما عند قياسه بالعائد على حقوق الملكية.
  • تمتع بميزانية عمومية وبيان دخل قويين ، خاصة عند قياسه بأشياء مثل نسبة تغطية الفائدة والتنوع الجغرافي وتنوع خط الإنتاج للتدفقات النقدية.
  • إعادة شراء الأسهم بانتظام عندما يكون سعر السهم جذابًا بالنسبة إلى أرباح المالك ؛
  • هي أكبر بكثير من الشركة النموذجية ، وغالبًا ما يتم تصنيفها بين أكبر الشركات في العالم وفقًا لقياس رأس مال سوق الأوراق المالية وقيمة المؤسسة.
  • تمتلك نوعًا من الميزة التنافسية الرئيسية التي تجعل من الصعب للغاية التخلص من حصتها في السوق (والتي يمكن أن تأتي في شكل ميزة تكلفة تتحقق من خلال وفورات الحجم ، أو قيمة امتياز في ذهن المستهلك ، أو ملكية ذات أهمية استراتيجية الأصول مثل حقول النفط المختارة.)
  • إصدار السندات التي تعتبر استثمارية على أن يكون الأفضل من الأفضل تصنيف Triple-A.
  • مدرجة ، محليًا على الأقل ، في قائمة مكونات مؤشر S&P 500. يتم تضمين العديد من الأسهم الزرقاء الأكثر انتقائية في مؤشر داو جونز الصناعي الأكثر انتقائية.

لماذا تحظى أسهم Blue Chip بشعبية لدى المستثمرين الأثرياء

أحد الأسباب التي تجعل المستثمرين الأثرياء يحبون الأسهم الممتازة كثيرًا هو أنهم يميلون إلى التراكم بمعدلات عائد مقبولة – عادةً ما بين 8٪ و 12٪ تاريخيًا مع إعادة استثمار الأرباح – عقدًا بعد عقد. الرحلة ليست سلسة بأي حال من الأحوال ، مع انخفاض 50 ٪ أو أكثر لعدة سنوات على طول الطريق ، ولكن بمرور الوقت ، يمارس المحرك الاقتصادي الذي ينتج الأرباح قوته غير العادية. يظهر في إجمالي العائد للمساهم ، بافتراض أن المساهم دفع سعرًا معقولًا. 

(حتى ذلك الحين ، هذا ليس شرطًا دائمًا. كما أظهر التاريخ ، حتى لو دفعت أسعارًا عالية بغباء لما يسمى Nifty Fifty ، وهي مجموعة من الشركات الرائعة التي كانت تقدم عطاءات إلى السماء ، بعد 25 عامًا ، أنت تغلبت على مؤشرات سوق الأسهم على الرغم من إفلاس العديد من الشركات المدرجة في القائمة.)

من خلال الاحتفاظ بالمخزون بشكل مباشر ، والسماح للالتزامات الضريبية المؤجلة الهائلة بالتراكم ، يمكن للأثرياء أن يموتوا مع بقاء الأسهم الفردية في ممتلكاتهم ، ويمررونها إلى أطفالهم باستخدام شيء يعرف باسم الثغرة الأساسية المتزايدة. على نحو فعال ، طالما أنك لا تزال خاضعًا لحدود الضرائب العقارية عند حدوث ذلك ،   يتم الإعفاء من جميع ضرائب الأرباح الرأسمالية المؤجلة التي كان من الممكن أن تكون مستحقة. إنها واحدة من أكثر المزايا التقليدية التي لا تصدق وطويلة الأمد المتاحة لمكافأة المستثمرين. على سبيل المثال ، إذا حصلت أنت وزوجك على ما قيمته 500000 دولار من الأسهم الممتازة واحتفظت بها ، وتموت بعد أن نمت قيمتها إلى 10000000 دولار ، فيمكنك ترتيب عقارك بطريقة تجعل المكاسب الرأسمالية المستحقة عليها يتم الإعفاء على الفور من المكاسب غير المحققة البالغة 9500000 دولار (القيمة الحالية 10000000 دولار – سعر الشراء 500000 دولار) كنت لم تدفع لهم أبدا. لن يضطر أطفالك إلى الدفع لهم أبدًا. إنها صفقة كبيرة لدرجة أنك غالبًا ما تضاعف بمعدل أقل مع عقد يمكنك الاحتفاظ به لعقود من محاولة الدخول والخروج من موقع إلى آخر ، والسعي دائمًا بعد بضع نقاط مئوية إضافية.

سبب آخر لشعبية الأسهم الممتازة هو أنها توفر إلى حد ما ملاذًا آمنًا نسبيًا أثناء الكوارث الاقتصادية (خاصة إذا اقترنت بالسندات ذات الحواف المذهبة والاحتياطيات النقدية). لا يفكر المستثمرون عديمي الخبرة والأكثر فقرًا في هذا الأمر كثيرًا لأنهم يحاولون دائمًا الثراء بسرعة كبيرة جدًا ، ويطلقون النار على القمر ، ويبحثون عن هذا الشيء الوحيد الذي سيجعلهم أغنياء على الفور. نادرا ما تنتهي بشكل جيد. ستنهار الأسواق. ستلاحظ انخفاض ممتلكاتك بمبالغ كبيرة بغض النظر عما تملكه. إذا أخبرك أي شخص بخلاف ذلك ، فهو إما أحمق أو يحاول خداعك. جزء من السبب الذي يجعل الأسهم القيادية آمنة نسبيًا هو أن الأسهم التي تدفع أرباحًا تميل إلى الانخفاض بشكل أقل في الأسواق الهابطة بسبب شيء يعرف باسم دعم العائد. بالإضافة إلى ذلك ، تستفيد الأسهم القيادية المربحة أحيانًا على المدى الطويل من المشاكل الاقتصادية حيث يمكنها شراء أو طرد أو طرد أو إضعاف أو إفلاس المنافسين بأسعار مغرية. 

أخيرًا ، يميل المستثمرون الأثرياء والناجحون إلى حب الأسهم القيادية لأن استقرار وقوة البيانات المالية يعني أن الدخل السلبي نادرًا ما يكون في خطر ، خاصة إذا كان هناك تنوع واسع في المحفظة. إذا وصلنا إلى النقطة التي تقلل فيها الشركات الكبرى الرائدة في أمريكا أرباحها بشكل جماعي في جميع المجالات ، فمن المحتمل أن يكون لدى المستثمرين أشياء أكبر بكثير تقلقهم من سوق الأسهم. نحن على الأرجح ننظر إلى مجموعة من الظروف التي تنتهي بحضارة كما نعرفها.

ما هي أسماء بعض أسهم Blue Chip؟

بشكل عام ، تتضمن بعض الأسماء التي ستجدها في قائمة معظم الأشخاص ، بالإضافة إلى قوائم شركات إدارة الأصول ذات القفازات البيضاء ، شركات مثل:

  • 3 م
  • أمريكان اكسبريس
  • AT&T
  • بيركشاير هاثاواي
  • بوينغ
  • شيفرون
  • شركة كلوروكس
  • شركة كوكا كولا
  • كولجيت بالموليف
  • دياجيو
  • إكسون موبيل
  • جنرال إلكتريك
  • شركة هيرشي
  • جونسون آند جونسون
  • كرافت هاينز
  • شركة ماكدونالدز
  • نستله اس ايه
  • بيبسيكو
  • شركة بروكتر أند غامبل
  • يونايتد تكنولوجيز
  • تأشيرة
  • متاجر وول مارت
  • شركة والت ديزني
  • ويلز فارجو وشركاه

من وقت لآخر ، ستجد موقفًا حيث تفلس أسهم الشركات الممتازة السابقة ، مثل زوال شركة Eastman Kodak في عام 2012. ومع ذلك ، قد يبدو الأمر مفاجئًا ، حتى في مثل هذه الحالات ، أصحاب الأسهم على المدى الطويل يمكن أن ينتهي به الأمر إلى جني الأموال بسبب مزيج من أرباح الأسهم والفوائد العرضية والإعفاءات الضريبية.

الحقيقة هي أنه إذا كنت متنوعًا بشكل معقول ، واحتفظت لفترة طويلة بما يكفي ، وقمت بالشراء بسعر ، وبالتالي فإن عائد الأرباح الطبيعي للأسهم القيادية يكون معقولًا بالنسبة لعائد سندات الخزانة الأمريكية ، بعيدًا عن حرب كارثية أو خارجها حدث السياق ، لم يكن هناك وقت في التاريخ الأمريكي حيث كنت قد أفلست من شراء الأسهم الممتازة كفئة. بالتأكيد ، كانت لديك فترات مثل 1929-1933 و 1973-1974 و 2007-2009 ؛ الفترات التي شاهدت خلالها ثلث أو نصف ثروتك تختفي أمام عينيك مباشرة من حيث القيمة السوقية المعلنة. هذا جزء من المقايضة. سوف تعود تلك الأوقات مرارا وتكرارا. إذا كنت تمتلك الأسهم ، فسوف تعاني من هذا الألم. تعامل مع. تخلص منه. إذا كنت تعتقد أنه يمكن تجنبها ، فلا يجب أن تمتلك أسهمًا. بالنسبة للمستثمر الحقيقي الذي يقوم بالشراء والاحتفاظ ، فهذا لا يعني الكثير ؛ صورة على الرسم البياني متعدد الأجيال سيتم نسيانه في النهاية.

يجب أن تعرف أنواع الأسهم المختلفة

يجب أن تعرف أنواع الأسهم المختلفة
الرسم البياني المالي على خلفية مجردة التكنولوجيا

الاستثمار في سوق الأوراق المالية ليس بسيطًا مثل الذهاب إلى متجر لإجراء عملية شراء. يتضمن شراء الأسهم إنشاء حساب وساطة وإضافة الأموال وإجراء الأبحاث حول أفضل الأسهم قبل النقر على زر الشراء على موقع أو تطبيق الوسيط الخاص بك.

إذا كان لديك حساب وساطة تم إعداده وتمويله ، لكنك لست متأكدًا مما تشتريه أولاً ، ففكر في الاستثمارات التي يمكن أن تكون مقدمات جيدة لعالم الأسهم.

يمكن أن يكون الاستثمار في الأسهم طريقة رائعة لتنمية الثروة بمرور الوقت ، أو كسب دخل إضافي من خلال توزيعات الأرباح (إذا استثمرت بكثافة كافية). ومع ذلك ، هناك مخاطر مع جميع الأسهم التي يجب على المستثمرين أخذها في الاعتبار.

فوائد

  • احتمالية أن يتجاوز النمو التضخم
  • الإيرادات المحتملة من أرباح الأسهم
  • خيار التمحور عند تغير اتجاهات السوق
  • الرضا عن إيجاد الأسهم الرابحة

المخاطر

  • الخسائر المحتملة من الأسواق غير المتوقعة
  • مدفوعات أرباح غير متوقعة
  • الإجهاد من الأسهم ضعيفة الأداء
  • صعوبات تحديد الأسهم الرابحة

الأسهم الزرقاء رقاقة

يشار إلى الأسهم في الشركات التي تعمل في السوق منذ فترة طويلة وتلك التي من غير المرجح أن تكون موضوعًا لأي أخبار سلبية رئيسية باسم الأسهم الممتازة. حتى لو واجهوا دعاية سلبية ، فهم شركات قديمة وقوية يمكنها الصمود في وجه العاصفة. تعتبر الأسهم القيادية رائعة للمستثمرين الجدد ، حيث تميل إلى التحرك بشكل متوقع مع السوق ولديها مخاطر أقل من معظم الأسهم الأخرى.

من الأمثلة الرائعة على الأسهم الممتازة وول مارت (WMT). يعود تاريخ المتجر المتسلسل إلى عام 1962 ، بقيمة سوقية ضخمة تبلغ 386 مليار دولار ، واستقرار نسبي مقارنة بالسوق ككل .1 مع أكثر من 500 مليار دولار من العائدات السنوية ، يحتل المركز الأول في قائمة Fortune 500 القائمة اعتبارًا من عام 2020.2 تعد قائمة Fortune 500 والقوائم المماثلة أماكن رائعة للمستثمرين الجدد للعثور على أفكار استثمارية ممتازة.

المزيد من الأمثلة على الأسهم الممتازة تشمل Coca Cola (KO) و JPMorgan Chase (JPM) و Exxon Mobil (XOM) و Boeing (BA) و Caterpillar (CAT) و General Electric (GE).

مخزون القيمة

الاستثمار في القيمة هو فكرة أنه إذا كان بإمكانك تحليل الموارد المالية لعدد كافٍ من الشركات والتنبؤ بأسعار الأسهم العادلة ، يمكنك العثور على أسهم مقومة بأقل من قيمتها والتي تبدو وكأنها استثمارات جذابة. اشتهر هذا النهج الاقتصادي البريطاني المولد بنجامين جراهام ، وهو مدرس قضى وقتًا في كل من جامعة كولومبيا وجامعة كاليفورنيا في لوس أنجلوس. الاستثمار في القيمة هو شعار العديد من المستثمرين الناجحين ، بما في ذلك وارن بافيت وإيرفينغ كان وبيل أكمان. يجب على أي مستثمر ذي قيمة صاعدة أن يتأكد من قراءة كتاب جراهام لعام 1949 ، “المستثمر الذكي”.

العثور على الأسهم مقومة بأقل من قيمتها ليس بالأمر السهل دائمًا. من أكثر المقاييس المفيدة التي يجب النظر إليها القيمة الدفترية للسهم الواحد للشركة ، والتي تُظهر أصول الشركة مقارنة بسعر السهم الحالي. قام موقع ValueWalk بنشر أداة فرز أسهم Graham-Dodd التي تستخدم رؤى استثمار القيمة للعثور على استثمارات محتملة في هذه الفئة. استمر بحذر إضافي عندما يتعلق الأمر بالشركات الأصغر ، حيث إنها أكثر خطورة وتقلبًا من الأسهم القديمة والمستقرة. احذر أيضًا من أي شركة شهدت مؤخرًا تأرجحًا كبيرًا في الأسعار – فهذه التقلبات وأي أحداث إخبارية حديثة تحيط بها يمكن أن تؤثر على النسب وطرق التقييم المختلفة.

من أمثلة الأسهم ذات القيمة المحتملة ، اعتبارًا من عام 2020 ، Nelnet (NNI) و Navient (NAVI) و American Airlines (AAL) و Gilead Sciences (GILD) و Wells Fargo (WFC) و Expedia (EXPE).

الأسهم الموزعة

يضع بعض المستثمرين أموالهم في الأسواق على أمل رؤية ارتفاع أسعار الأسهم ، وبالتالي كسب المزيد من الأموال عند بيع الأسهم التي يمتلكونها. يهتم المستثمرون الآخرون أكثر بكسب التدفق النقدي من استثماراتهم. إذا كنت تريد أن تدفع لك الأسهم الخاصة بك ، فإن الأرباح الموزعة هي اسم اللعبة.

عادةً ما تدفع الأسهم الموزعة أرباحًا نقدية صغيرة لكل سهم إلى المستثمرين كل ثلاثة أشهر. في بعض الأحيان ، تدفع الشركات أرباحًا لمرة واحدة ، كما فعلت Microsoft في عام 2004. في ذلك الوقت ، دفعت Microsoft 3 دولارات لكل سهم ، أو 32 مليار دولار ، للمستثمرين في أسهمها لمرة واحدة.

عند البحث عن أسهم توزيعات الأرباح ، ابحث عن اتجاه توزيعات الأرباح الثابتة (أو الأفضل من ذلك ، نمو الأرباح) بمرور الوقت. ينظر إلى اقتطاع الأرباح بشكل سلبي للغاية من قبل الأسواق ، لذلك كن حذرًا من أي أسهم خفضت أرباحها في الماضي. وبالمثل ، ترقب أي عوائد أرباح مرتفعة للغاية – فقد تكون إشارة إلى أن المستثمرين يتوقعون انخفاض سعر السهم في الأشهر المقبلة. يجب النظر إلى أي سهم يدفع أكثر من 10٪ بتشكيك صحي.

من أمثلة الأسهم الموزعة: Verizon (VZ) و General Motors (GM) و Phillips 66 (PSX) و Coca Cola (KO) و United Parcel Service (UPS) و Procter & Gamble (PG) و Phillip Morris International (PM) و مونسانتو (مون).

مخزون النمو

تكافح الشركات الكبيرة للنمو بنقاط مئوية كاملة في كل مرة. هذا لأن لديهم بالفعل قاعدة كبيرة من العمليات التجارية. وول مارت ، على سبيل المثال ، من غير المرجح أن ترى مكاسب من رقمين في المبيعات لأن إيراداتها تصل بالفعل إلى مئات المليارات. تعتبر الشركات الصغيرة والشركات الجديدة أكثر خطورة بالنسبة للمستثمرين ، لكن بعضها يوفر فرصًا مغرية للنمو.

يمكن أن تأتي أسهم النمو من أي صناعة ، لكن شركات التكنولوجيا الفائقة في وادي السيليكون أظهرت آفاق نمو كبيرة خلال القرن الحادي والعشرين. يمكن أن تكون هذه الأسهم شركات من أي حجم. عادةً ما تكون الأسهم ذات النمو الأكبر أكثر استقرارًا وأقل خطورة ، ولكنها توفر عوائد أقل من الشركات الأصغر والأحدث التي لا يزال لديها مجال كبير للنمو.

تتضمن أمثلة أسهم النمو Netflix (NFLX) و Amazon (AMZN) و Facebook (FB) و Priceline (PCLN) و Skyworks Solutions (SWKS) و Micron Technologies (MU) و Alaska Air Group (ALK).

احذر من الاستثمارات المحفوفة بالمخاطر

لتجنب الخسائر الكبيرة ، تأكد من الاستثمار في محفظة متنوعة من الأسهم عبر العديد من الصناعات والمواقع الجغرافية. ولكن قبل أن تشتري أي سهم ، راجع أدائه المالي الأخير وآراء المحللين والمنافسين والمشهد المستقبلي لنموذج أعمال الشركة. إذا كنت تعتقد أنها شركة قوية مع إدارة جيدة وآفاق كبيرة ، فهي عملية شراء. إذا كانت لديك أية مخاوف أو حجوزات ، فتوقف عن النقر فوق زر الشراء وانتظر حتى يأتي الاستثمار الآمن.

ما هو تقسيم الأسهم؟ شرح تقسيم الأسهم

ما هو تقسيم الأسهم؟  شرح تقسيم الأسهم

يتم تقسيم الأسهم عندما تخفض الشركة سعر سهمها عن طريق تقسيم كل سهم موجود إلى أكثر من سهم واحد. نظرًا لأن السعر الجديد للأسهم يرتبط بالعدد الجديد من الأسهم ، فإن قيمة أسهم المساهمين لا تتغير وكذلك القيمة السوقية للشركة.

تقوم الشركات بتجزئة الأسهم بغرض خفض سعر السهم الفردي. يمكن أن يجعل سعر السهم المنخفض السهم أكثر جاذبية لمجموعة واسعة من المستثمرين ، الذين لا يستطيع جميعهم شراء سهم بسعر 1000 دولار على سبيل المثال.

ما المقصود بتقسيم الأسهم؟

يحدث تقسيم الأسهم عندما تقرر الشركة تقسيم سهم واحد من أسهمها إلى المزيد من الأسهم. على سبيل المثال ، قد تأخذ الشركة سهمًا واحدًا وتقسمه إلى سهمين. لا يزال إجمالي القيمة المجمعة للسهمين الجديدين يساوي سعر السهم السابق. على سبيل المثال ، إذا أكملت شركة ABC تجزئة سهم 2 مقابل 1 ، وكان سعر السهم الأصلي 20 دولارًا لسهم واحد ، فسيتم تسعير كل سهم جديد بسعر 10 دولارات.

هام: في تجزئة الأسهم ، لا يزال المستثمرون الذين يمتلكون الأسهم لديهم نفس المبلغ من الأموال المستثمرة ، لكنهم الآن يمتلكون المزيد من الأسهم.

كيف يعمل تقسيم الأسهم؟

الشركات المتداولة علنًا ، بما في ذلك الأسهم الممتازة بمليارات الدولارات ، تفعل ذلك طوال الوقت. تنمو قيمة الشركات بفضل عمليات الاستحواذ أو إطلاق منتجات جديدة أو إعادة شراء الأسهم. في مرحلة ما ، تصبح القيمة السوقية المدرجة للسهم باهظة الثمن للغاية بالنسبة للمستثمرين ، مما يبدأ في التأثير على سيولة السوق حيث يوجد عدد أقل وأقل من الأشخاص القادرين على شراء الأسهم.

لنفترض أن الشركة المتداولة علنًا XYZ تعلن عن تجزئة سهم 2 مقابل 1. قبل التقسيم ، كنت تمتلك 100 سهم بسعر 80 دولارًا لكل منها ، بقيمة إجمالية قدرها 8000 دولار.

بعد الانقسام ، تظل قيمة الاستثمار الإجمالية كما هي عند 8000 دولار ، لأن سعر السهم تم تحديده لأسفل بواسطة مقسوم القسمة. لذلك يصبح السهم 80 دولارًا سهمًا بقيمة 40 دولارًا بعد تقسيم 2 مقابل 1. بعد التقسيم ، تمتلك الآن 200 سهم بسعر 40 دولارًا لكل سهم ، لذلك لا يزال إجمالي الاستثمار يساوي 8000 دولارًا أمريكيًا.

أنواع تجزئة الأسهم

الأنواع الأكثر شيوعًا لتقسيم الأسهم هي تقسيمات الأسهم التقليدية ، مثل 2 مقابل 1 و 3 مقابل 1 و 3 مقابل 2. في تجزئة الأسهم 2 مقابل 1 ، يتلقى المساهم سهمين بعد الانقسام لكل سهم يمتلكه قبل الانقسام. في تقسيم 3 مقابل 1 ، يحصلون على ثلاثة أسهم لكل سهم ، وفي 3 مقابل 2 ، يتلقون ثلاثة أسهم لكل سهمين.

ملاحظة: إذا أصبح سعر سهم الشركة كبيرًا جدًا ، يمكن تبادل العديد من الأسهم بعد التقسيم لكل سهم قبل الانقسام.

ومن الأمثلة على ذلك عملاق التكنولوجيا أبل. في يوم الاثنين ، 31 أغسطس 2020 ، قامت شركة Apple بتقسيم سهمها 4 مقابل 1 ، مما يعني أن المستثمرين الذين يمتلكون سهمًا واحدًا من السهم يمتلكون الآن أربعة أسهم. قبل تقسيم الأسهم ، كانت تكلفة حصة واحدة من Apple 499.23 دولارًا (عند الإغلاق يوم الجمعة ، 28 أغسطس ، 2020). بعد الانقسام ، كانت الأسهم حوالي 127 دولارًا لكل سهم. في حين أن هذا جعل الأسهم في متناول المستثمرين ، لم تكن هذه هي المرة الأولى التي تقوم فيها Apple بتقسيم أسهمها. في الواقع ، كانت هذه هي المرة الخامسة التي يتم فيها تقسيم الأسهم منذ الاكتتاب العام لشركة Apple في عام 1980. وفي آخر عملية تجزئة لسهمها في يونيو 2014 ، قسمت Apple سهمها 7 مقابل 1.

كان سعر السهم حوالي 650 دولارًا وبعد الانقسام ، كان حوالي 93 دولارًا للسهم.

مثال آخر هو Tesla ، شركة السيارات الكهربائية. قامت Tesla بتقسيم مخزونها 5 مقابل 1 يوم الاثنين ، 31 أغسطس 2020. قبل الانقسام ، كانت تكلفة حصة Tesla حوالي 2213 دولارًا للسهم الواحد (عند الإغلاق يوم الجمعة ، 28 أغسطس ، 2020) .5 بعد الانقسام ، بلغت قيمة كل سهم حوالي 442 دولارًا.

قد يتساءل البعض لماذا لا تقوم الشركة بتقسيم الأسهم ، وخير مثال على ذلك هو بيركشاير هاثاواي. على مر السنين ، لم يقسم وارن بافيت الأسهم أبدًا. اعتبارًا من إغلاق السوق في 28 أغسطس 2020 ، تم تداول سهم واحد من أسهم Berkshire Hathaway Class A بسعر 327،431 دولارًا – بعيدًا عن عالم الغالبية العظمى من المستثمرين في الولايات المتحدة ، وفي الواقع العالم.

أنشأ بافيت في النهاية أسهمًا خاصة من الفئة ب. هذا مثال على بنية الطبقة المزدوجة. بدأت الأسهم B في الأصل التداول عند 30 من قيمة سهم الفئة A (يمكنك تحويل أسهم الفئة A إلى أسهم من الفئة B ولكن ليس العكس). في النهاية ، عندما استحوذت شركة Berkshire Hathaway على أحد أكبر خطوط السكك الحديدية في البلاد ، Burlington Northern Santa Fe ، قامت بتقسيم أسهم الفئة B بنسبة 50 مقابل 1 بحيث أصبح كل سهم من الفئة B جزءًا أصغر من أسهم الفئة A. اعتبارًا من إغلاق السوق في 28 أغسطس 2020 ، تم تداول أسهم الفئة ب بسعر 218.55 دولارًا أمريكيًا ، وهو ما يسهل على المستثمرين الوصول إليه

إيجابيات وسلبيات تقسيم الأسهم

الايجابيات

  • يحسن السيولة
  • يجعل إعادة موازنة المحفظة أبسط
  • يجعل بيع خيارات البيع أرخص
  • في كثير من الأحيان يزيد سعر السهم

سلبيات

  • يمكن أن يزيد التقلب
  • لا تؤدي جميع عمليات تقسيم الأسهم إلى زيادة سعر السهم

يحسن السيولة

إذا ارتفع سعر السهم إلى مئات الدولارات لكل سهم ، فإنه يميل إلى تقليل حجم تداول السهم. زيادة عدد الأسهم المتداولة بسعر أقل لكل سهم يضيف السيولة. تميل هذه السيولة المتزايدة إلى تضييق الفارق بين سعري العرض والطلب ، مما يمكن المستثمرين من الحصول على أسعار أفضل عند التداول.

يجعل إعادة موازنة المحفظة أبسط

عندما يكون سعر كل سهم أقل ، يجد مديرو المحافظ أنه من الأسهل بيع الأسهم من أجل شراء أسهم جديدة. تتضمن كل صفقة نسبة مئوية أصغر من المحفظة.

يجعل بيع خيارات البيع أرخص

قد يكون بيع خيار البيع مكلفًا للغاية لتداول الأسهم بسعر مرتفع. قد تعلم أن خيار البيع يمنح المشتري الحق في بيع 100 سهم من الأسهم (يشار إليها باسم اللوت) بسعر متفق عليه. يجب أن يكون بائع البيع على استعداد لشراء قطعة الأسهم تلك. إذا تم تداول سهم بسعر 1000 دولار للسهم ، فيجب أن يكون لدى بائع الطرح 100000 دولار نقدًا للوفاء بالتزاماته. إذا تم تداول سهم بسعر 20 دولارًا للسهم ، فيجب أن يكون لديهم 2000 دولار أكثر معقولية.

غالبًا ما يزيد سعر السهم

ربما يكون السبب الأكثر إلحاحًا لشركة ما لتقسيم أسهمها هو أنها تميل إلى زيادة أسعار الأسهم. وجدت دراسة في ناسداك حللت تقسيم الأسهم من قبل الشركات ذات رؤوس الأموال الكبيرة من 2012 إلى 2018 أن مجرد الإعلان عن تقسيم الأسهم زاد من سعر السهم بمتوسط ​​2.5٪. بالإضافة إلى ذلك ، فاق أداء السهم الذي انقسام أداء السوق بمتوسط ​​4.8٪ خلال عام واحد.

بالإضافة إلى ذلك ، أشار بحث أجراه الدكتور ديفيد إيكينبيري ، أستاذ التمويل في كلية ليدز للأعمال بجامعة كولورادو ، إلى أداء أسعار الأسهم التي تفوقت على السوق بمتوسط ​​8٪ على مدار عام واحد وبمتوسط ​​12 ٪ على مدى ثلاث سنوات. نُشرت أوراق Ikenberry في عامي 1996 و 2003 ، وقام كل منها بتحليل أداء أكثر من 1000 سهم.

بحث تحليل أجراه تاك يان ليونج من جامعة سيتي بهونج كونج وأوليفر إم روي من كلية إدارة الأعمال الدولية الصينية الأوروبية وستيفن شوي وانج من جامعة رينمين الصينية في الشركات المدرجة في هونج كونج ووجد أيضًا ارتفاعًا في الأسعار بعد الانقسام.

يمكن أن يزيد التقلب

يمكن أن يؤدي تجزئة الأسهم إلى زيادة التقلبات في السوق بسبب سعر السهم الجديد. قد يقرر المزيد من المستثمرين شراء الأسهم الآن بعد أن أصبحت ميسورة التكلفة ، وقد يؤدي ذلك إلى زيادة تقلب السهم.

يعتقد العديد من المستثمرين عديمي الخبرة خطأً أن تقسيم الأسهم أمر جيد لأنهم يميلون إلى الخطأ في الارتباط والسببية. عندما تعمل الشركة بشكل جيد حقًا ، يكون تقسيم الأسهم دائمًا أمرًا حتميًا مع نمو القيمة الدفترية والأرباح. إذا رأى الشخص أو سمع عن هذا النمط بشكل متكرر بدرجة كافية ، فقد يصبح الاثنان مرتبطين.

لا تؤدي جميع عمليات تقسيم الأسهم إلى زيادة سعر السهم

تحدث بعض عمليات تجزئة الأسهم عندما تكون الشركة في خطر شطب أسهمها. يُعرف هذا باسم تقسيم الأسهم العكسي. في حين قد يرى المستثمرون أن سعر السهم يرتفع بعد الانقسام العكسي ، فقد لا تنمو قيمة السهم بعد الانقسام ، أو قد يستغرق بعض الوقت حتى يتعافى. المستثمرون المبتدئون الذين لا يعرفون الفرق قد ينتهي بهم الأمر بخسارة أموال في السوق.

ما هي الانقسامات العكسية للأسهم؟

يشار أحيانًا إلى الانقسامات التي تحصل فيها على أسهم أكثر مما كان لديك سابقًا ولكن بسعر أقل لكل سهم ، بالتقسيم الآجل. نقيضهما – عندما تحصل على عدد أقل من الأسهم مما كان عليه في السابق بسعر أعلى للسهم – يسمى الانقسام العكسي.

عادةً ما تقوم الشركة بتنفيذ تجزئة عكسية للأسهم عندما يكون سعر السهم الخاص بها في خطر الانخفاض الشديد بحيث يتم شطب السهم ، مما يعني أنه لن يكون قادرًا على التداول في البورصة.

تحذير: قد يكون من الحكمة تجنب الأسهم التي أعلنت أو خضعت مؤخرًا لتقسيم عكسي ما لم يكن لديك سبب للاعتقاد بأن الشركة لديها خطة قابلة للتطبيق لتغيير نفسها.

من الأمثلة الجيدة على تقسيم الأسهم العكسي هو صندوق النفط الأمريكي ETF (USO). في أبريل 2020 ، كان لديها تقسيم عكسي للمخزون من 1 مقابل 8. كان سعر السهم قبل التقسيم يتراوح بين دولارين وثلاثة دولارات. في الأسبوع التالي لتقسيم السهم العكسي ، كان السعر يتراوح من 18 إلى 20 دولارًا للسهم. لذلك انتهى المستثمرون الذين استثمروا ، على سبيل المثال ، 40 دولارًا في 16 سهمًا من USO بسعر 2.50 دولارًا لكل سهم ، بسهمين فقط بقيمة 20 دولارًا لكل سهم بعد الانقسام العكسي.

الماخذ الرئيسية

  • يتم تقسيم الأسهم عندما تخفض الشركة سعر سهمها عن طريق تقسيم كل سهم موجود إلى أكثر من سهم واحد.
  • تجزئة الأسهم الشائعة هي 2 مقابل 1 ، حيث يحصل المستثمرون على سهمين مقابل كل سهم كانوا يمتلكونه مسبقًا قبل الانقسام.
  • غالبًا ما تقوم الشركات الكبيرة بتقسيم الأسهم لجعلها في متناول المستثمرين.
  • قامت كل من Apple و Tesla بتقسيم أسهمهما في 31 أغسطس 2020 ، بينما لم تقم Berkshire Hathaway مطلقًا بتقسيم أسهم الفئة A.
  • في حين أن التقسيمات الآجلة والتقسيمات العكسية ليس لها أي تأثير على المبلغ الإجمالي الذي استثمره المستثمر في السهم أو الصندوق ، فإن الأول يعتبر خطوة إيجابية ونموًا من قبل الشركة ، في حين أن الأخير يساعد في منع إلغاء إدراج الأسهم في تبادل.

كيفية حساب رسملة سوق الأوراق المالية وسبب أهميتها

كيفية حساب رسملة سوق الأوراق المالية وسبب أهميتها

تعتبر رسملة سوق الأوراق المالية للشركة مفهومًا مهمًا يجب على كل مستثمر فهمه. على الرغم من مناقشة رسملة السوق غالبًا في الأخبار الليلية واستخدامها في الكتب المدرسية المالية ، فقد لا تعرف كيفية حساب رسملة سوق الأسهم. قد تكون مرتبكًا أيضًا بشأن كيفية اختلافها عن الأرقام التي تظهر في مناقشات عمليات الاندماج والاستحواذ. لحسن الحظ ، فإن المفهوم واضح ومباشر إلى حد ما وسهل التعلم.

تعريف رسملة سوق الأوراق المالية

ببساطة ، رسملة سوق الأوراق المالية هي مقدار المال الذي سيكلفك شراء كل سهم من الأسهم أصدرته شركة بسعر السوق الحالي. 

كيفية حساب رسملة سوق الأوراق المالية

معادلة حساب رسملة سوق الأوراق المالية بسيطة كما تبدو. على عكس نقاط البيانات المالية الأخرى ، لا توجد حيل خفية أو مراوغات غريبة أو مفاهيم اصطلاحية يجب مراعاتها. ما عليك سوى قطعتين من البيانات ، عدد الأسهم القائمة وسعر السهم الحالي. بمجرد حصولك على البيانات ، يكون الأمر واضحًا:

رسملة سوق الأوراق المالية هي الأسهم الحالية القائمة مضروبة في سعر سوق الأسهم الحالي

مثال على كيفية حساب رسملة سوق الأسهم

اعتبارًا من 25 أكتوبر 2019 ، تمتلك شركة Coca-Cola [NYSE: KO] ما يقرب من 4.28 مليار سهم من الأسهم القائمة ، وتم تداول السهم بسعر 53.75 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد. إذا كنت ترغب في شراء كل سهم واحد من أسهم Coca-Cola في العالم ، فستكلفك 4.280.000.000 سهم × 53.75 دولارًا ، أو 230.050.000.000 دولار. هذا هو أكثر من 230 مليار دولار. في وول ستريت ، سيشير الناس إلى القيمة السوقية لشركة Coca-Cola بحوالي 230 مليار دولار.  

نقاط القوة والضعف في رسملة سوق الأوراق المالية

يمكن أن تكون أسعار الأسهم مضللة في بعض الأحيان عند مقارنة شركة بأخرى. من ناحية أخرى ، تتجاهل رسملة سوق الأوراق المالية تفاصيل هيكل رأس المال التي يمكن أن تتسبب في ارتفاع سعر سهم إحدى الشركات عن أخرى. يتيح ذلك للمستثمرين فهم الأحجام النسبية للشركتين. على سبيل المثال ، قارن Coca-Cola بسعر 53.75 دولارًا لكل مشاركة مع خدمة البث المباشر Netflix بسعر 276.82 دولارًا لكل سهم. على الرغم من امتلاكه لسعر سهم أكبر بشكل كبير ، إلا أن القيمة السوقية لهذا الأخير تبلغ حوالي 121 مليار دولار ، أي أقل من 100 مليار دولار من Coke. 

يوضح هذا بعض التعقيدات التي تأتي مع كيفية التفكير في سعر السهم. في بعض الأحيان ، قد يكون سهم 300 دولار أرخص من سهم بقيمة 10 دولارات.

على الجانب الآخر ، فإن رسملة سوق الأسهم محدودة فيما يمكن أن تخبرك به. أكبر انخفاض في هذا المقياس المعين هو أنه لا يأخذ في الاعتبار ديون الشركة. فكر في الكوكا كولا مرة أخرى. في نهاية عام 2018 ، كان لدى الشركة حوالي 29.2 مليار دولار من الخصوم المتداولة (الديون والضرائب وما إلى ذلك). إذا كنت ستشتري الشركة بالكامل ، فستكون مسؤولاً عن خدمة وسداد جميع هذه الالتزامات. هذا يعني أنه في حين أن القيمة السوقية لأسهم كوكاكولا تبلغ 230 مليار دولار ، فإن قيمة الشركة تبلغ 259.2 مليار دولار.

مع تساوي كل شيء آخر ، فإن الرقم الأخير هو ما ستحتاج إليه ليس فقط لشراء كل الأسهم العادية – ولكن لسداد جميع ديون الشركة أيضًا. قيمة المؤسسة هي مؤشر أكثر دقة لتحديد قيمة الاستحواذ على الشركة.

نقطة ضعف رئيسية أخرى في استخدام رسملة سوق الأوراق المالية كبديل لأداء الشركة هو أنها لا تأخذ في الاعتبار التوزيعات مثل التوزيعات المنبثقة ، أو الانقسام ، أو الأرباح ، والتي تعتبر مهمة للغاية في حساب المفهوم المعروف باسم “إجمالي العائد . ” يبدو الأمر غريبًا للعديد من المستثمرين الجدد ، لكن العائد الإجمالي يمكن أن يؤدي إلى جني المستثمر للأموال ، حتى لو أفلست الشركة نفسها. لأحد ، ربما تكون قد جمعت أرباحًا على مر السنين. يمكن أيضًا شراء الشركة ، ويمكن شراء أسهمك مباشرة أو تحويلها إلى أسهم في الشركة الأم الجديدة.

استخدام القيمة السوقية لبناء محفظة

يقسم العديد من المستثمرين المحترفين محفظتهم حسب حجم رأس المال السوقي. يقوم هؤلاء المستثمرون بهذا لأنهم يعتقدون أنه يسمح لهم بالاستفادة من حقيقة أن الشركات الأصغر قد نمت بشكل أسرع تاريخياً ، لكن الشركات الأكبر تتمتع بقدر أكبر من الاستقرار وتدفع المزيد من الأرباح.

فيما يلي تفصيل لأنواع فئات القيمة السوقية التي من المحتمل أن تراها مُشار إليها عند بدء الاستثمار. تميل التعريفات الدقيقة إلى أن تكون غامضة بعض الشيء حول الحواف ، ولكن هذا دليل جيد جدًا.

  • Micro cap : يشير مصطلح micro cap إلى شركة يبلغ رأس مالها السوقي أقل من 250 مليون دولار.
  • قبعة صغيرة : مصطلح يشير قبعة صغيرة إلى شركة بقيمة سوقية الأسهم من مليار 250 مليون $ إلى 2 $.
  • رأس المال المتوسط: يشير مصطلح “رأس المال المتوسط” إلى شركة يبلغ رأس مالها السوقي 2 مليار دولار إلى 10 مليارات دولار.
  • رأس المال الكبير : يشير مصطلح “رأس المال الكبير” إلى شركة تبلغ قيمتها السوقية 10 مليارات دولار إلى 100 مليار دولار.
  • غطاء ميجا : مصطلح ميجا كأب أو قبعة كبيرة جدا يشير إلى شركة بقيمة سوقية الأسهم أكثر من 100 مليار $.

مرة أخرى ، تأكد من التحقق من التفاصيل عند استخدام هذه التعريفات. على سبيل المثال ، قد يشير المحلل إلى شركة تبلغ قيمتها السوقية 5 مليارات دولار على أنها شركة كبيرة الحجم ، اعتمادًا على الظروف.

ما هي الأسهم؟ التعريف والأمثلة

ما هي الأسهم؟  التعريف والأمثلة

الأسهم هي استثمار يسمح لك بامتلاك جزء من شركة عامة.

تعرف على المزيد حول الأسهم وكيفية عملها وكيف يمكن أن تساعد في المساهمة في ثروتك.

ما هي الأسهم؟

تمثل الأسهم ملكية في شركة مساهمة عامة. عندما تشتري أسهم شركة ما ، فإنك تصبح مالكًا جزئيًا لتلك الشركة. على سبيل المثال ، إذا كانت الشركة تمتلك 100،000 سهم وقمت بشراء 1،000 منها ، فأنت تمتلك 1٪ منها. يتيح لك امتلاك الأسهم كسب المزيد من نمو الشركة ويمنحك حقوق تصويت المساهمين.

  • الاسم البديل : الأسهم ، حقوق الملكية

كيف تعمل الأسهم

تبيع الشركات الأسهم لكسب أموال إضافية لتنمية أعمالها أو إطلاق منتجات جديدة أو سداد الديون. تسمى المرة الأولى التي تصدر فيها الشركة الأسهم للجمهور الاكتتاب العام الأولي (IPO). بعد الاكتتاب العام ، يمكن للمساهمين إعادة بيع أسهمهم في سوق الأسهم – حيث يتحرك العرض والطلب في الأسعار.

كلما زاد عدد الأشخاص الذين يبيعون الأسهم ، انخفض السعر ؛ فكلما زاد عدد الأشخاص الذين يشترون الأسهم ، ارتفع السعر. بشكل عام ، يشتري الناس أو يبيعون الأسهم بناءً على توقعات أرباح الشركات أو أرباحها. إذا اعتقد المتداولون أن أرباح الشركة مرتفعة أو سترتفع أكثر ، فإنهم يعرضون سعر السهم.

إحدى الطرق التي يحقق بها المساهمون عائدًا على استثماراتهم هي بيع الأسهم بسعر أعلى مما تم شراؤه. إذا لم تعمل الشركة بشكل جيد ، وانخفضت قيمة أسهمها ، فقد يخسر مساهموها جزءًا أو حتى كل استثماراتهم عند البيع.

ملاحظة: يُعرف الربح المحقق من بيع الأسهم بأرباح رأس المال.

الطريقة الأخرى هي أرباح المساهمين من خلال توزيعات الأرباح ، وهي عبارة عن مدفوعات ربع سنوية يتم توزيعها على أساس كل سهم من أرباح الشركة. إنها طريقة لمكافأة وتحفيز المساهمين – الملاك الفعليين للشركة – للاستثمار. إنه مهم بشكل خاص للشركات المربحة ولكنها قد لا تنمو بسرعة.

الطريقة الثالثة الأكثر خطورة للربح من الأسهم هي المشتقات ، التي تستمد قيمتها من الأصول الأساسية ، مثل الأسهم والسندات. تمنحك خيارات الأسهم خيار شراء أو بيع سهم بسعر معين في تاريخ متفق عليه. 

خيار الشراء هو حق الشراء بسعر محدد. عندما يرتفع سعر السهم ، فإنك تكسب المال عن طريق شرائه بسعر أقل ثابت وبيعه بسعر اليوم. خيار البيع هو حق البيع بسعر محدد. يمكنك كسب المال عندما ينخفض ​​سعر السهم. في هذه الحالة ، تشتريها بسعر الغد الأدنى وتبيعها بالسعر الأعلى المتفق عليه.

هام: ينصح معظم المخططين الماليين المستثمرين الأفراد بالالتزام بشراء الأسهم والاحتفاظ بها على المدى الطويل ضمن محفظة متنوعة لتحقيق أعلى عائد لأقل المخاطر.

أنواع الأسهم

هناك نوعان رئيسيان من الأسهم: مشترك ومفضل. الأسهم التي يتم تتبعها على مؤشر داو جونز الصناعي ومؤشر S&P 500 شائعة ؛ تعتمد قيمها على وقت تداولها. يمكن لمالكي الأسهم العادية التصويت على شؤون الشركة ، مثل مجلس الإدارة وعمليات الدمج والاستحواذ والاستحواذ.

ومع ذلك ، إذا أفلست شركة ما وقامت بتسييل أصولها ، فإن مالكي الأسهم العادية يكونون في آخر الصف للحصول على تعويض ، بعد حملة سندات الشركة وحملة الأسهم المفضل.

بالإضافة إلى هذين النوعين من الأسهم ، هناك طرق أخرى لتصنيف الأسهم ، وفقًا لخصائص الشركات التي أصدرتها. تلبي هذه المجموعات المختلفة الاحتياجات المتنوعة للمساهمين. يمكن تجميع الأسهم حسب قطاع الصناعة ، بما في ذلك:

  • المواد الأساسية : الشركات التي تستخرج الموارد الطبيعية
  • التكتلات : شركات عالمية في صناعات مختلفة
  • السلع الاستهلاكية : الشركات التي تقدم سلعًا للبيع بالتجزئة لعامة الناس
  • المالية:  البنوك وشركات التأمين والعقارات
  • الرعاية الصحية : مقدمو الرعاية الصحية والتأمين الصحي وموردو المعدات الطبية وشركات الأدوية
  • السلع الصناعية : شركات التصنيع
  • الخدمات : الشركات التي توصل المنتجات للمستهلكين
  • التكنولوجيا : الكمبيوتر والبرمجيات والاتصالات
  • المرافق : شركات الكهرباء والغاز والمياه

يمكن أيضًا تجميعها بناءً على الإمكانات والقيمة. من المتوقع أن تشهد أسهم النمو نموًا سريعًا ، لكنها عادةً لا تدفع أرباحًا. في بعض الأحيان ، قد لا تحقق الشركات ربحًا حتى الآن ، لكن المستثمرين يعتقدون أن سعر السهم سيرتفع. هذه عادةً شركات أصغر سناً لديها مجال كبير لنمو الأعمال والإضافات إلى نموذج أعمالها.

تدفع الأسهم القيمة أرباح الأسهم حيث لا يُتوقع أن يرتفع سعر السهم نفسه كثيرًا. تميل هذه الشركات إلى أن تكون كبيرة وليست مثيرة ، لذلك تجاهلها السوق. يرى المستثمرون الأذكياء أن السعر مقوم بأقل من قيمته الحقيقية لما تقدمه الشركة.

يتم تقييم الأسهم الممتازة إلى حد ما وقد لا تنمو بسرعة ، لكنها أثبتت أنها شركات موثوقة في صناعات مستقرة على مر السنين. إنهم يدفعون أرباحًا ويعتبرون استثمارًا أكثر أمانًا من أسهم النمو أو القيمة. وتسمى أيضًا مخزون الدخل.

الماخذ الرئيسية

  • تمثل الأسهم ملكية في شركة.
  • الطريقة الأساسية لكسب المال من الأسهم هي زيادة سعر السهم وتوزيعات الأرباح.
  • يمكن تجميع الأسهم حسب القطاع أو التقييم أو القيمة.